Das Portfolio investiert in eine relativ geringe Anzahl von Positionen. Dies kann zu stärkeren Wertschwankungen führen als bei breiter investierten Portfolios.
Änderungen des relativen Werts unterschiedlicher Währungen können sich negativ auf den Wert von Anlagen sowie auf die damit verbundenen Erträge auswirken.
Der Einsatz von Derivaten soll das Gesamtrisiko nicht erhöhen. Der Einsatz von Derivaten kann jedoch dennoch zu starken Wertschwankungen und potenziell zu einem hohen finanziellen Verlust führen.
Diese Märkte sind mit einem höheren Risiko finanzieller Verluste verbunden als weiter entwickelte Märkte, da sie eventuell weniger weit entwickelte Rechts-, Wirtschafts-, politische oder sonstige Systeme haben.
Der Wert von Aktien (z. B. Anteilen) und aktienbezogenen Anlagen kann gemäß den Gewinnen und Zukunftsaussichten eines Unternehmens sowie aufgrund allgemeinerer Marktfaktoren schwanken. Wenn ein Unternehmen seinen Verbindlichkeiten nicht nachkommt (z. B. im Fall eines Konkurses), gelten die Eigentümer von Aktien in Bezug auf jegliche Finanzzahlung seitens des Unternehmens als letztrangig.
Nachhaltige, wirkungs- oder andere nachhaltigkeitsorientierte Portfolios berücksichtigen bei der Bewertung und Auswahl von Anlagen spezielle Faktoren im Zusammenhang mit ihren Strategien. Folglich werden sie bestimmte Branchen und Unternehmen ausschließen, die nicht ihre Kriterien erfüllen. Dies kann dazu führen, dass sich ihre Portfolios erheblich von breiteren Referenzwerten oder Anlageuniversen unterscheiden, was wiederum eine relative Anlageperformance zur Folge haben kann, die deutlich von der Wertentwicklung des breiteren Markts abweicht.